【八月營收吹響年底旺季號角】
台北股市一直以來，
都有著「五窮、六絕、七上吊」的說法，
這個說法其實是在說明
產業界的淡季表現，
在五月開始轉弱，
在六月變得更慘，
到了七月根本就活不下去。
一直到了八月，才開始漸漸好轉，
我們從八月營收有高達88家
營收創下歷史新高就可略知一二。
到了第四季步入旺季，
人們的經濟活動來到高峰。
【民生內需為大方向】
不少人都以為
只有電子股才有淡旺季之分，
其實隨著時代的改變，
相較於過去，
電子股的淡旺季也沒有那麼明顯了，
反倒是
傳產股的上下半年淡旺季仍舊不變，
我想原因是
傳統產業基本上跟民生有著息息相關，
而人們越接近年底，
總是習慣想要在年底
買些東西犒賞自己一年來的辛勞，
所以往往從第四季開始，
人們的消費力也就莫名地增加了起來。
因此 如果八月營收
能夠提早好轉的產業或是個股，
理論上Q4的營收表現也會好上加好，
所以我們趕緊來看一下
有哪些蛛絲馬跡吧！
首先我們從整體大盤來看，
八月營收創新高的個股總共是88家，
其中集中市場佔56家，
店頭市場佔32家，
創新高家數比例分別佔5.9%及4.1%；
除此之外，
累計營收YOY成長的家數，
也集中及店頭市場
合計也高達806家，佔比約47.2%，
可見從整體數據來看，
雖不滿意但可以接受。
表一、八月營收統計資料
|
名稱 |
營收創新高 家數 |
創新高家數比例(%) |
營收MoM |
營收YoY 成長家數 |
累計營收YoY 成長家數 |
|
集中市場 |
56 |
5.9% |
440 |
411 |
437 |
|
店頭市場 |
32 |
4.1% |
398 |
354 |
369 |
|
整體上市櫃 |
88 |
10.0% |
838 |
765 |
806 |
整理：CMoney/陳唯泰
【IC設計、封測、連接器成長顯著】
接下來
就是比較屬於重頭戲的地方了。
根據證交所的產業分類，
在這些創新高的家數之中，
IC設計的佔比最高，
總共有14檔的個股上榜，
其次是上游的連接元件，
總共有8檔個股上榜，
第三名類股是IC封測類股，
總共有7檔個股上榜，
相關個股請參考附表二、三、四。
表二、8月營收創新高之IC設計個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
5487 |
通泰 |
47.0 |
57.9 |
5.5 |
|
8016 |
矽創 |
4.7 |
48.1 |
31.9 |
|
3530 |
晶相光 |
16.7 |
44.9 |
10.5 |
|
6679 |
鈺太 |
3.5 |
26.2 |
22.6 |
|
8081 |
致新 |
1.6 |
25.2 |
22.5 |
|
6229 |
研通 |
11.3 |
23.7 |
-1.7 |
|
4968 |
立積 |
2.2 |
20.9 |
-10.6 |
|
6462 |
神盾 |
42.1 |
15.2 |
7.2 |
|
5274 |
信驊 |
6.3 |
13.7 |
1.9 |
|
6415 |
矽力-KY |
7.9 |
12.3 |
2.3 |
|
2458 |
義隆 |
12.4 |
9.7 |
4.9 |
|
4919 |
新唐 |
5.0 |
8.5 |
-2.7 |
|
3006 |
晶豪科 |
13.4 |
7.5 |
1.3 |
|
3227 |
原相 |
8.4 |
2.5 |
-7.5 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
表三、8月營收創新高之連接器個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
5457 |
宣德 |
21.2 |
82.4 |
79.5 |
|
6418 |
詠昇 |
2.1 |
33.4 |
9.4 |
|
3710 |
連展投 |
3.5 |
16.9 |
6.5 |
|
3338 |
泰碩 |
5.4 |
16.1 |
32.3 |
|
3023 |
信邦 |
0.3 |
16.0 |
18.3 |
|
3533 |
嘉澤 |
8.5 |
11.9 |
14.4 |
|
3511 |
矽瑪 |
2.7 |
4.3 |
23.4 |
|
3605 |
宏致 |
5.0 |
3.5 |
0.5 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
表四、8月營收創新高之封測個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
6552 |
易華電 |
12.3 |
53.2 |
92.5 |
|
2449 |
京元電子 |
3.0 |
27.6 |
20.8 |
|
2329 |
華泰 |
3.3 |
21.7 |
22.6 |
|
6510 |
精測 |
7.4 |
16.1 |
-13.2 |
|
3711 |
日月光投 |
10.1 |
12.5 |
96.4 |
|
2441 |
超豐 |
7.0 |
3.1 |
-8.8 |
|
6525 |
捷敏-KY |
0.2 |
2.0 |
0.4 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
從附表二、三、四的「累計營收成長」
可以看得出來，
有些個股今年的整體表現
真的很不錯，
成長幅度超過30%的有
矽創(8016)、宣德(5457)、泰碩(3338)、
易華電(6552)、日月光投控(3711)，
會讓這些個股優於其他同業的主因，
我研判
跟他們搭上5G以及蘋果新產品AirPods有關，
因此
投資人未來仍可以這2項產品應用為投資方向，
因為預期
在第四季仍會有不錯的表現，
使得今年全年的獲利有機會超乎預期。
【生技、航運、紡織表現佳】
至於在傳產股的部份，
我們同樣也把營收創新高的前三名的類股列出，
分別是生技、航運以及紡織。
個股明細請參考附表五、六、七。
表五、8月營收創新高之生技個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
4147 |
中裕 |
51.5 |
266.6 |
469.4 |
|
1752 |
南光 |
19.8 |
48.0 |
12.5 |
|
1777 |
生泰 |
26.9 |
47.6 |
9.8 |
|
6469 |
大樹 |
4.2 |
36.1 |
36.8 |
|
3218 |
大學光 |
15.0 |
19.4 |
15.9 |
|
5312 |
寶島科 |
0.7 |
6.8 |
6.3 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
表六、8月營收創新高之航運個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
5607 |
遠雄港 |
356.19 |
382.41 |
50.68 |
|
2630 |
亞航 |
11.02 |
48.75 |
65.36 |
|
2637 |
慧洋-KY |
2.93 |
6.12 |
9.43 |
|
2618 |
長榮航 |
16.88 |
3.1 |
-0.72 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
表七、8月營收創新高之紡織個股
|
代號 |
個股 |
8月營收MOM(%) |
8月營收YOY(%) |
累計營收YOY(%) |
|
1470 |
大統新創 |
63.1 |
31.6 |
12.0 |
|
1464 |
得力 |
14.8 |
15.1 |
12.9 |
|
4438 |
廣越 |
7.9 |
2.4 |
33.6 |
資料來源/整理：CMoney/陳唯泰
【傳產充滿轉機味】
從附表四、五、六可以看得出來，
有些個股其實是充滿轉機的，
例如：中裕(4147)，
八月營收不論是MOM還是YOY，
都有非常大的成長，
主要是愛滋病新藥全球銷售告捷，
公司董事長張念原表示
全年營收目標8億元沒有變，
以前8月的累計營收4.25億來看，
若是全年營收8億元，
營收在未來4個月
還有大約一倍的成長空間，
股價在截稿日為止尚沒有正式起漲，
值得留意。
另外在航運股的部份，
亞航(2630)今年十月起
開始擴展民用機維修業務，
業務量可望逐步成長，轉機味十足；
而長榮航(2618)走過空姐罷工事件，
Q4開始迎接傳統的旺季，
業績成長可期。
最後在紡織品的部份，
羽絨衣製作廠商廣越(4438)，
月營收已經連續25個月
創下YOY正成長的優異表現，
預計在九月、十月
都仍是羽絨衣出貨的傳統旺季，
可以考慮趁著股價拉回時佈局卡位。
【聚焦下游，終端消費市場】
不少市場上的老投資人，
都知道在下半年甚至第四季，
傳產股上漲的機率較大，
其實這很有可能是一種誤會，
並不是在Q1、Q2傳統產業不是旺季，
而是市場投資人目光較容易被電子股吸引，
等到第四季，
大多數電子股都已漲過頭之後，
驀然回首
才發現原來有不少傳產股的股價
其實被嚴重低估，
除了上述的幾個類股之外，
食品、化工、汽車、
營建、觀光等內需相關產業，
都容易在Q4業績有明顯成長，
而電子族群則集中在終端消費市場，
也就是偏向下游產業，
例如：
NB品牌商(宏碁、華碩)、
手機(宏達電)、
3C通路(聯強、全國電、神腦)等業者，
投資人不妨密切留意。
本文同步刊登於 凱基樂活投資誌
◆最新開課內容(線上課)
【唯泰晚自習】選股邏輯班 台股盤勢分析(直播課)
10/3前報名享早鳥優惠
觀看課程精彩片段 https://lihi1.com/n3M93
◆台股新手入門3部曲(影片課程)
唯泰老師如何將多年看盤經驗,濃縮成3堂入門課,
教你如何找到 「強勢的類股」 ,進而挖掘「強勢的個股」！
免費登入 ,開啓"立即7天試閱" 觀看文章
★一刻鯨選〖聽唯泰老師說故事 聊股市〗
【相信我，你的錢賺不完】
經典絕版書用聲音檔重現！
2.5小時一次搞懂股票投資
試聽第02集
股票投資是在做什麼？
請先下載app，
便可在app內，
收聽兩集"試聽檔案" 並可觀看逐字稿唷！
【一刻鯨選】App下載
★FB 粉絲專頁 : 跟著我擇機入市
>>臉書粉絲頁這樣設定,選股心法不漏接
★ Line@帳號
ㄔ
陳唯泰簡介：
從事金融證券業20年，合格證券分析師，
現任仲英財富投資長，
並且是證基會、中正社區大學、以及明星雲學苑講師，
Yahoo理財專欄、商周財富網、凱基樂活投資誌特約作者。
投資心法首重總體經濟的多空循環，
並結合基本面選股與技術面操作；
認為「擇機入市」才是股市投資的獲利法門。
目前有2本著作：「相信我，你的錢賺不完」、「台股股民曆」。
如果你還想閱讀更多投資文章
歡迎參觀作者的「部落格」：
老摸與蛙董的面面 http://moandfrog.pixnet.net/blog
或是 FB 粉絲專頁：
跟著我擇機入市http://cmy.tw/004IOn
作者簡介：
從事金融證券業超過15年，合格證券分析師，
現任仲英財富投資長、
CMoney全曜財經顧問、財經主筆，
並且是證基會、
中正社區大學以及明星雲學苑講師，
Yahoo理財專欄、商周財富網特約作者。
投資心法首重總體經濟的多空循環，
並結合基本面選股與技術面操作；
認為「擇機入市」才是股市投資的獲利法門。
目前有2本著作：「相信我，你的錢賺不完」、「台股股民曆」。
留言列表
各平台使用流程說明 (1)
